וול סטריט מאבדת גובה; פלייטיקה נופלת ב-16%, ווסטרן דיגיטל ב-11%

סקירת המסחר: דיווחים שוטפים, מגמות, מדדים, שערי מניות, אג"ח, מט"ח וסחורות והמלצות אנליסטים

עלייה במחירי הנפט שולחת את המדדים המובילים בוול סטריט לירידות ומעלה את תשואות האג"ח הממשלתיות בארה"ב, על רקע חששות גוברים מהתגברות הלחצים האינפלציוניים לקראת פרסום דוח התעסוקה מחר.

כעת נאסד"ק בירידה קטנה על רקע חולשה במניות השבבים וזיכרונות האחסון, בהן סנדיסק וווסטרן דיגיטל . שתי החברות הציגו תוצאות חזקות, אך המשקיעים ציפו ליותר לאחר הזינוקים החדים במניות. S&P 500 יורד ב-0.2%, ו-דאו ג'ונס נעצר אחרי שישה ימים של עליות ויורד ב-0.6%, מכבידות עליו ירידות במניות סיילספורס , בואינג ויונייטד הלת' מכבידות עליו.

התפתחויות במצר הורמוז ממשיכות להשפיע על מחירי הנפט – ההסלמה במזרח התיכון ואי ודאות סביב ההסכם לפתיחת מצר הורמוז דוחפים את מחיר נפט ברנט מעל ל־82 דולר לחבית, זינוק של 4%. סוכנות הידיעות הממלכתית של איראן פרסמה טיוטת תוכנית הכוללת תנאים מגבילים לתנועת כלי שיט במצר הורמוז.

לפי טיוטת התוכנית, ככל הנראה, איראן תאסור על ספינות אמריקניות וישראליות לעבור במצר. מדינות אחרות שפגעו באיראן לא יורשו לעבור במצר עד שישלמו פיצויים, בהתאם לטיוטה. טהרן תטיל על מפרים קנסות בשיעור השווה ל־20% מערך המטען שעל סיפון הספינה.

העלייה בנפט דחפה גם את תשואות האג״ח, התשואה ל־10 שנים עולה לכ־4.67% וזו ל־30 שנה לכ־5.21%.

ההתפתחויות הגיאופוליטיות מגיעות בשעה שחלק מבכירי הפדרל ריזרב תומכים בהעלאת ריבית נוספת כדי לרסן את האינפלציה. לדברי וייל הרטמן מ־BMO Capital Markets, הנתונים הכלכליים האחרונים ממשיכים להצביע על חוסנו של שוק העבודה, ומחזקים את ההערכה כי האינפלציה תהיה הגורם המרכזי בהחלטת הריבית של הבנק המרכזי בספטמבר.

על פי ההערכות, המעסיקים בארה"ב מגבירים את קצב הגיוסים בחודש יולי, מה שמעיד על ביקוש יציב לעובדים למרות סביבת האינפלציה הגבוהה. כלכלנים צופים כי דוח התעסוקה שיתפרסם ביום שישי יצביע על תוספת של 80 אלף משרות , לאחר שבחודש יוני נוספו 57 אלף משרות בלבד – נתון שהיה נמוך מהתחזיות.

אלפאבית (גוגל) , בוחנת גיוס של עד 25 מיליארד דולר בשוק האג"ח האמריקאי, במהלך שבוחן את תיאבון המשקיעים לחוב של חברות טכנולוגיה לאחר גל המכירות בשוק האג"ח בחודש יולי.

לפי גורמים המעורים בנושא, החברה עדיין לא קיבלה החלטה סופית לגבי היקף ההנפקה. במקביל, החברה עדכנה משקיעים באמצעות בנקי ההפצה כי בכוונתה לבצע שתי הנפקות חוב בארה"ב מדי שנה – מסר שנועד ככל הנראה להרגיע חששות מפני הצפה של השוק בחוב חדש מצד חברות הטכנולוגיה.

המהלך מגיע לאחר ש־Alphabet גייסה 20 מיליארד דולר באג"ח בפברואר, ובהמשך הנפיקה חוב גם בפרנקים שווייצריים, ליש"ט, אירו, דולר קנדי וין יפני. בסך הכול גייסה החברה יותר מ־ 50 מיליארד דולר בחוב במחצית הראשונה של 2026 , לצד גיוס של כמעט 85 מיליארד דולר באמצעות מניות .

הגיוסים משקפים את הצורך של ענקיות הטכנולוגיה לממן את ההשקעות האדירות בתשתיות בינה מלאכותית, הכוללות הקמת מרכזי נתונים ורכישת שבבים.

המדדים המובילים בוול סטריט נסחרים בירידותם, כאשר מדד דאו ג'ונס מתקשה להשלים יום שישי ברציפות של עליות. המדד פתח את המסחר בעליות והיה בדרך לרצף הניצחונות הארוך ביותר השנה, אך ירידות במניות סיילספורס, בואינג ויונייטד הלת' מכבידות עליו.

גם הנאסד"ק נסחר בירידה, על רקע חולשה במניות השבבים וזיכרונות האחסון, בהן סנדיסק וווסטרן דיגיטל . שתי החברות הציגו תוצאות חזקות, אך המשקיעים ציפו ליותר לאחר הזינוקים החדים במניות.

במקביל, מחירי הנפט עולים על רקע המתנה להתפתחויות במזרח התיכון, לאחר שאיראן ועומאן המשיכו לקדם טיוטת הסכם לפתיחה מחדש של מצרי הורמוז.

מחר יתפרסם דוח התעסוקה המסקרן בארה"ב. בבנק אוף אמריקה מעריכים כי דוח התעסוקה לחודש יולי יצביע על שוק עבודה יציב, עם תוספת של כ-80 אלף משרות ועלייה קלה בשיעור האבטלה ל-4.3% בשל גידול בהשתתפות בכוח העבודה – נתונים שלדבריהם אינם מעידים על היחלשות הכלכלה.

להערכת הבנק, לצד אינפלציה שנותרה עיקשת, שוק העבודה החזק מחזק את התחזית לשלוש העלאות ריבית נוספות של הפדרל ריזרב עוד השנה, ואף עשוי להקל על קבלת החלטה להעלות את הריבית כבר בספטמבר. בהתאם לכך, הבנק ממליץ להמשיך להעדיף השקעה באג"ח ממשלת ארה"ב לטווח קצר, ומעריך כי כל נתון תעסוקה חזק מהצפוי יוביל לעלייה נוספת בתשואות האג"ח ולתמחור אגרסיבי יותר של העלאות ריבית.

ישראליות בוול סטריט:

לקראת אישור שדרוג השכר למנכ"לים המשותפים רועי מן וערן זינמן הלילה באסיפת משקיעים מיוחדת, מאנדיי פרסמה הסבר למהלך לעובדיה בישראל בעקבות הביקורת הציבורית על הסמיכות בין בקשת ההעלאה לבין פיטורי 620 מעובדי החברה לפני כשבועיים. "מדובר בתהליכים נפרדים לחלוטין, עם לוחות זמנים שאינם תלויים אחד בשני", נכתב בדוא"ל.

נאייקס , בראשות המנכ"ל והיו"ר, יאיר נחמד, מודיעה היום (ה') כי הגישה בקשה למחלקת הבנקאות של מדינת קונטיקט בארה"ב להקים בנק בבעלותה המלאה. שמו של הבנק: נאייקס אמריקה בנק, וככל שתאושר הקמתו הוא יפעל מכוח רישיון מדינתי ולא יקבל פיקדונות, לא יציע מוצרים ללקוחות פרטיים ולא יפעיל סניפים.

חברת הגיימינג פלייטיקה חזרה לרווח ברבעון השני של 2026, לאחר שסיימה את הרבעון הקודם בהפסד. החברה מהרצליה דיווחה היום על הכנסות של 731.1 מיליון דולר, עלייה של 5% לעומת הרבעון המקביל בשנה שעברה. הרווח הנקי הסתכם ב־48 מיליון דולר, לעומת 33.2 מיליון דולר ברבעון המקביל, עלייה של כ־45%. ברבעון הראשון של השנה רשמה פלייטיקה הפסד של 57.5 מיליון דולר. בסיכום המחצית הראשונה של 2026 עדיין רשמה החברה הפסד של 9.5 מיליון דולר, לעומת רווח של 63.8 מיליון דולר בתקופה המקבילה ב־2025.

נובה , יצרנית ציוד הבדיקה לענף השבבים עקפה את תחזית ההכנסות והרווח הנקי למניה לרבעון השני, והמניה שלה מטפסת במסחר המוקדם בוול סטריט. החברה עקפה את תחזית ההכנסות של האנליסטים כאשר היא מציגה ברבעון השני הכנסות שיא בהיקף של 255 מיליון דולר, זאת למול ממוצע התחזיות של האנליסטים בוול סטריט להכנסות של 250 מיליון דולר. ברבעון המקביל אשתקד, עמדו הכנסות החברה על כ-220 מיליון דולר, כך שמדובר בצמיחה של 16% בתוך שנה.

אמדוקס דיווחה הלילה על רווח רבעוני של 1.84 דולר למניה, בהתאם לתחזיות האנליסטים, זאת בהשוואה לרווח של 1.72 דולר למניה בתקופה המקבילה אשתקד. במהלך ארבעת הרבעונים האחרונים, החברה עקפה את תחזיות האנליסטים לרווח למניה שלוש פעמים. ברבעון הקודם, הצפי עבור ספקית מערכות המחשוב עמד על רווח של 1.77 דולר למניה, בעוד שבפועל הציגה רווח של 1.78 דולר למניה – הפתעה חיובית של כחצי אחוז.

נעילה מעורבת באירופה הערב – בורסת פריז בלטה בעלייה של 0.5%, פריז ופרנפורט ללא שינו מהותי. סטוקס600 עלה ב-0.24.

עוד היום – קרן ההשקעות הפרטית אפולו גלובל מנג'מנט הסכימה לרכוש את חברת התעופה הבריטית איזיג'ט תמורת כ־ 5.7 מיליארד ליש"ט (כ־7.7 מיליארד דולר), לאחר שגברה על יריבה קסטל-לייק במאבק הצעות שנמשך חודשים.

אפולו תשלם 715 פני למניה במזומן, לאחר שהאחרונה פרשה מהמרוץ. מניית איזי ג'ט עלתה עד 4.1% לאחר ההודעה, אך עדיין נסחרת מתחת למחיר העסקה – סימן לכך שהמשקיעים חוששים שהעסקה תיתקל במכשולים רגולטוריים.

לאחר חודשים של התנגדות להצעות הרכש, איזי ג'ט פתחה לבסוף את ספריה לקסטל-לייק והסכימה עקרונית להצעה החמישית של הקרן – 690 פני למניה – ב־5 ביולי. אלא שכמה ימים לאחר מכן נכנסה אפולו לתמונה עם הצעה מפתיעה של 715 פני למניה, ואיזי ג'ט מיהרה להעדיף אותה והודיעה כי אינה ממליצה עוד על ההצעה של קסטל-לייק.

מניית SpaceX במוקד היום, כאשר לראשונה מאז ההנפקה יכולים בעלי עניין ומשקיעים מוקדמים למכור את מניותיהם.

אבל בניגוד לתחזיות המניה מתאוששת לאחר שחרור המניות לשוק. היא עולה לאחר שירדה לשפל חדש. דומה שהמשקיעים ספגו את גל ההיצע הראשוני.

במסגרת פקיעת תקופת החסימה (Lock-up), 911.5 מיליון מניות יהפכו לסחירות – כמות הגדולה בכ-43% ממספר המניות שהוצעו לציבור בהנפקה ביוני.

בעקבות המהלך, שיעור המניות הנסחרות באופן חופשי (Free Float) יזנק מ- 4.9% ל- 11.8% מסך מניות החברה, מה שעשוי להגביר את לחץ המכירות על המניה.

עיתוי פקיעת החסימה מגיע ברגע רגיש במיוחד, לאחר שמניית SpaceX צנחה בעקבות הדוחות האחרונים וכעת נסחרת מתחת למחיר ההנפקה. בניגוד לרוב ההנפקות, SpaceX בחרה במנגנון מדורג לשחרור המניות, כך שהמניות החסומות ישתחררו בתשע פעימות לאורך מספר חודשים. הפעימה של היום היא הראשונה והגדולה ביותר .

לפי מחיר הסגירה של אתמול, 108.27 דולר למניה – שווי המניות המשתחררות עומד על כ- 98.7 מיליארד דולר, היצע משמעותי שעלול להכביד על המניה אם בעלי המניות יבחרו לממש את אחזקותיהם.

וול סטריט נפתחת ביציבות, לאחר גל של דוחות כספיים, התקדמות במגעים להסדרת השיט במצרי הורמוז ופרסום נתונים חדשים משוק העבודה בארה"ב. דאו ג'ונס עולה בכ-0.2%, לאחר שהמדד ננעל אמש בשיא חדש, S&P 500 עולה כ-0.1%, נאסד"ק יורד בכ-0.6%.

המשקיעים ממשיכים להתמקד בהיקף ההשקעות הנדרש בתחום הבינה המלאכותית וביכולת החברות להפיק מהן רווחים. החששות הללו, לצד רמות התמחור הגבוהות של חלק ממניות הטכנולוגיה, הובילו לתגובות שליליות חריפות לאחר הדוחות של חברות כמו AMD , Sandisk ו- Western Digital.

מניית סנדיסק צונחת, לאחר שיצרנית זיכרונות הפלאש סיפקה תחזית הכנסות מאכזבת לרבעון הפיסקלי הראשון. החברה צופה הכנסות של 10.3-10.8 מיליארד דולר , נמוך מצפי האנליסטים שעמד על 11.16 מיליארד דולר .

למרות התחזית החלשה, הנהלת החברה הדגישה כי הביקוש למוצריה ממשיך לעלות על ההיצע. לדבריה, המחסור בשבבי זיכרון צפוי להימשך לפחות עד סוף 2027 , ולכן החברה תמשיך להקצות את הייצור בין לקוחותיה ("allocation") ולא תוכל לספק את מלוא הביקוש.

מאז דוח הרבעון הקודם באפריל, Sandisk חתמה על שלושה הסכמים חדשים עם לקוחות ועל שתי הרחבות של חוזים קיימים , במסגרת מודל עסקי המבוסס על חוזים ארוכי טווח. ההסכמים נמשכים עד חמש שנים, עם משך ממוצע של יותר מארבע שנים, ומעידים על ביקוש יציב מצד הלקוחות.

ברבעון האחרון רשמה החברה שיעור רווח גולמי שיא של 84.6% , ובמקביל צופה כי שיעור הרווח הגולמי בשנת הכספים 2027 ינוע בטווח של 83%-85% .

למרות הירידה החדה, מניית Sandisk עדיין משלימה זינוק של כמעט 490% מתחילת השנה' מה שהופך אותה לביצועיסטית הטובה ביותר במדד S&P 500 מאז תחילת 2026.

ווסטרן דיגיטל נופלת אף היא למרות שעקפה את תחזיות האנליסטים ברבעון האחרון, עם הכנסות של 3.75 מיליארד דולר ורווח מתואם של 3.56 דולר למניה. למרות התוצאות החזקות, המניה ירדה לאחר הדוח, כאשר המשקיעים התאכזבו מהתחזית ומהסימנים להתמתנות בשוק זיכרונות הפלאש לאחר העליות החדות במגזר. המניה זינקה פי שלושה מתחילת השנה והציפיות ממנה היו גבוהות במיוחד.

מנגד, אנבידיה עלתה ביותר מ-3% אתמול לאחר ש-SpaceX הודיעה כי תשתמש באופן בלעדי בשבבי החברה.

במקביל, חוסר הוודאות הגיאופוליטי ממשיך לתמוך במחירי הזהב, שטיפסו לשיא של מספר שבועות. מחירי הנפט התייצבו סביב 80 דולר לחבית , לאחר שאיראן הודיעה כי הגיעה להסכם עם עומאן על נתיב שיט זמני דרך מצרי הורמוז. דובר משרד החוץ האיראני, אסמאעיל בקאאי, אמר כי ההסכם ייצא לפועל "אם גורמים שלישיים מסוימים לא יכשילו את התהליך".

נתונים שפורסמו היום (חמישי) בארה"ב הצביעו על כך ששוק העבודה ממשיך להפגין חוסן, בעוד שהפריון במשק צמח מעבר לציפיות ועלויות העבודה נותרו מתונות – שילוב שעשוי לתמוך בתרחיש של התמתנות הלחצים האינפלציוניים.

מספר הבקשות הראשוניות לדמי אבטלה הסתכם ב- 199 אלף בשבוע שהסתיים ב-1 באוגוסט, לעומת תחזיות ל- 204 אלף בקשות. מדובר בעלייה קלה של אלף בקשות בלבד לעומת השבוע הקודם, המעידה כי היקף הפיטורים במשק האמריקאי עדיין נמוך.

במקביל, פריון העבודה ברבעון השני של השנה עלה ב- 1.4% בקצב שנתי, מעל התחזיות שעמדו על 0.6% ולאחר עלייה של 0.8% ברבעון הראשון.

עוד עולה מהנתונים כי עלות העבודה ליחידת תפוקה (Unit Labor Costs) עלתה ב- 1.3% בלבד, נמוך מהתחזיות לעלייה של 2.1% . הנתון, המשקלל את השכר ביחס לפריון, נחשב למדד חשוב ללחצי השכר והאינפלציה, והקריאה המתונה עשויה לחזק את ההערכה כי לחצי המחירים מצד שוק העבודה ממשיכים להיחלש.

המגמה באירופה מוסיפה להיות חיובית, בעוד החוזים בניו יורק מעורבים ברקע לחץ גובר על מניות הטכנולוגיה. במקביל, מחירי הנפט והזהב רושמים עליות נאות.

בבורסות אירופה, מדד ה-Stoxx 600 מתחזק בכ-0.4%. מדד הקאק בפריז מוביל את היבשת עם עלייה של 0.7%, בעוד הדאקס בפרנקפורט והפוטסי (FTSE 100) בלונדון מוסיפים 0.2% ו-0.1% בהתאמה.

בוול סטריט, החוזים העתידיים מציגים מגמה מעורבת. החוזים על הדאו ג'ונס מוסיפים כ-0.2% והחוזים על ה-S&P 500 עולים ב-0.1%, בעוד החוזים על הנאסד"ק מאבדים כ-0.7%.

בולטות בטרום-מסחר ובמסחר הבינלאומי, דיאג'יו , ענקית המשקאות מזנקת בכ-6%-7% בטרום-מסחר לאחר שהכריזה על תוכנית התייעלות וחיסכון בעלויות בהיקף של 1.2 מיליארד דולר בפריסה של שלוש שנים. מודרנה מטפסת בכ-4% בעקבות אישור ה-FDA לחיסון ה-mRNA החדש של החברה לשפעת (mFlusiva) עבור מבוגרים מגיל 50 ומעלה. פלוטון אינטראקטיב צונחת בכ-13% לאחר שדיווחה על ירידה של 8.8% במספר המנויים המשלמים הפעילים בהשוואה לאשתקד, על אף תוצאות הכנסות שעקפו את הציפיות.

איוון-קיו, מניית מחשוב הקוונטים עולה בכ-3.8% ברקע תוצאות רבעוניות ותחזית הכנסות שנתית שעקפו את תחזיות השוק. הדריאן, סטארט-אפ הייצור הביטחוני השיג שווי חברה של כ-7.9 מיליארד דולר (פי 4 מינואר) לאחר גיוס של 1.4 מיליארד דולר.

בשוק הסחורות, מחירי הנפט מאיצים את העליות. נפט מסוג ברנט עולה בכ-1.25% לרמה של 80.44 דולר לחבית, ונפט מסוג WTI מוסיף כ-1.16% ל-76.09 דולר לחבית. במקביל, הזהב מטפס זה היום הרביעי ברציפות לשיא של שבעה שבועות ונסחר סביב רמת ה-4,318 דולר לאונקיה ברקע ציפיות לפתיחה מחדש של מצר הורמוז והתרככות בחששות האינפלציה.

המגמה החיובית נמשכת באירופה לצד תמונה מעורבת בטרום-מסחר בוול סטריט, בעוד שבשוקי הסחורות נרשמות עליות נפט וזהב. בבורסות אירופה, מדד ה-Stoxx 600 האירופי עולה בכ-0.5%. את העליות ביבשת מוביל מדד הקאק בפריז עם קפיצה של 0.7%, בעוד מדדי הפוטסי בלונדון והדאקס בפרנקפורט מוסיפים כ-0.4% וכ-0.3% בהתאמה. במוקד המסחר באירופה, מניית ענקית הפרסום הבריטית WPP מזנקת בכ-25% לאחר שהציגה תוצאות מחצית חזקות מהצפוי המעידות על הצלחת תוכנית ההתייעלות; מניית Partners Group עולה ב-1.2% לאחר שהכריזה על רכישת נתח שליטה בחברת תשתיות האנרגיה AVK בהיקף של כמיליארד דולר, כחלק מגל ההשקעות בתשתיות חשמל למרכזי הנתונים של ה-AI.

בוול סטריט, החוזים העתידיים נסחרים בצורה מעורבת בהמשך למגמה מאמש. החוזים על הדאו ג'ונס מוליכים עם עליות של כ-0.3% והחוזים על ה-S&P 500 מוסיפים 0.2%, בעוד החוזים על הנאסד"ק יורדים בכ-0.4% תחת לחץ בסקטור הטכנולוגיה.

בולטות בטרום-מסחר בארה"ב, מניית סנדיסק מאבדת כ-8% ברקע תחזית מעורבת לרבעון הבא שנפלה מציפיות השוק. מניית האניוול אירוספייס צונחת בכ-11% לאחר שדיווחה על דוחות חלשים והורידה את תחזית השנה המלאה בשל בעיות בשרשרת האספקה. מניית SpaceX עולה בכ-1.5% ומתאוששת חלקית מהצניחה של 13% אמש, לקראת פקיעת חסימת המניות (Lock-up) הראשונה מאז ההנפקה, במסגרתה יורשו המשקיעים המוקדמים למכור מעל 900 מיליון מניות.

בשוק הסחורות, מחירי הנפט מטפסים. נפט מסוג ברנט עולה בכ-0.65% ל-79.97 דולר לחבית, ונפט מסוג WTI מוסיף כ-0.55% לרמה של 75.63 דולר לחבית. במקביל, הזהב עולה לשיא של כחודש וחצי ברקע נתוני תעסוקה חלשים בארה"ב וציפיות לפתיחה מחדש של מצר הורמוז.

מגמה חיובית מאפיינת כעת את המסחר באירופה, לצד אופטימיות זהירה בחוזים המוקדמים בוול סטריט. בבורסות אירופה, מדד ה-Stoxx 600 האירופי רושם עליות של כ-0.6%. את המגמה החיובית ביבשת מוביל מדד הקאק בפריז עם קפיצה של 0.8%. בלונדון, מדד הפוטסי מתחזק ב-0.4%, בעוד מדד הדאקס בפרנקפורט מוסיף כ-0.2%.

בוול סטריט, החוזים העתידיים מציגים תמונה מעורבת. החוזים על מדד הדאו ג'ונס מוליכים את המגמה עם עליות של כ-0.3%, והחוזים על ה-S&P 500 מוסיפים כ-0.15%. מנגד, החוזים על מדד הנאסד"ק נסוגים בכ-0.4% ברקע המשך הלחץ על מניות הטכנולוגיה.

בשוק הסחורות, מחירי הנפט נסחרים ביציבות עם נטייה קלה לעליות. נפט מסוג ברנט עולה בכ-0.15% לרמה של 79.57 דולר לחבית, בעוד נפט מסוג WTI נסחר כמעט ללא שינוי ברמה של 75.25 דולר לחבית.

מניית סנדיסק נחלשה במסחר המאוחר בכ-5.3%, לאחר שתחזית ההכנסות שלה לרבעון ספטמבר (ברף האמצעי של 10.55 מיליארד דולר) פספסה את ציפיות האנליסטים שעמדו על 10.8 מיליארד דולר. זאת, למרות תוצאות חזקות ברבעון יוני – עם הכנסות של 8.97 מיליארד דולר ורווח מתואם של 39.25 דולר למניה (מעל התחזיות), לצד זינוק של 103% בהכנסות ממגזר הדאטה-סנטר ל-2.97 מיליארד דולר. מנכ"ל החברה, דייוויד גקר, ציין כי סאנדיסק פועלת לצמצם את המחזוריות הטיפוסית של ענף השבבים ולהגדיל את היציבות העסקית. בתוך כך, אנליסט וודבוש, מאט ברייסון, מביע אופטימיות לגבי המשך הדרך ומעריכים כי המומנטום ברווחיות יימשך לתוך 2027-2028, ברקע היצע קיבולת מוגבל והסכמים ארוכי טווח שחתמה החברה עם לקוחותיה המבטיחים יציבות במחירים.

המסחר בבורסות אירופה נפתח במגמה מעורבת עם נטייה לעליות קלות, כאשר מדד ה- Stoxx 600 האירופי מוסיף כ-0.3%. ברקע לפתע נרשמת הרגיעה יחסית בסקטור הטכנולוגיה ביבשת, שלא נסחף לעת עתה אחר גל המכירות החד שנרשם הבוקר באסיה. המשקיעים באירופה שואבים אופטימיות מהדיווחים על התקדמות במגעים לפתיחת מצר הורמוז, לצד ירידה בתשואות האג"ח בארה"ב בעקבות נתוני התעסוקה החלשים של ADP, שהורידו את ההסתברות להעלאת ריבית בארה"ב בספטמבר ותמכו בזינוק מחירי הזהב לרמות שיא של 4,314 דולר לאונקיה (בחוזים העתידיים).

במדדים המובילים: מדד הפוטסי בלונדון והקאק בפריז נסחרים בעליות קלות. מנגד, מדד הדאקס הגרמני יורד בכ-0.3%, כשהוא מושפע בין היתר מביצועי מניות התעשייה והביטחון.

ריינמטאל, ענקית הביטחון הגרמנית נסחרת בעליות שערים, לאחר שחתכה את תחזית ההכנסות השנתית ב-300 מיליון אירו (לטווח של 13.7-14.2 מיליארד אירו) בעקבות ביטול פרויקט ספינות הקרב F126 על ידי ממשלת גרמניה. החיתוך בתחזית מגיע למרות תוצאות חזקות למחצית הראשונה של השנה, עם זינוק של 39% במכירות ל-5.2 מיליארד אירו וקפיצה של 74% ברווחים, על רקע הביקושים הגבוהים לתחמושת ומערכות הגנה אווירית באירופה ובארה"ב.

תאגיד ההשקעות היפני, סופטבנק, דיווח על רווח נקי של 347.3 מיליארד ין (כ-2.2 מיליארד דולר) ברבעון השני – נתון שעקף בחדות את תחזיות האנליסטים. התוצאות החזקות נתמכו בעיקר מרווח רווח הון עצום של 8.2 מיליארד דולר מהשקעתה בחברת אינטל , לצד עלייה בשוויה של בייטדאנס שחיזקה את פעילות קרן ויז'ן.

חוסר השקט בסקטור הטכנולוגיה העולמי הכביד על בורסות מזרח אסיה, שנעלו את המסחר בירידות שערים חדות בהובלת ענקיות השבבים והטכנולוגיה המקומיות. בדרום קוריאה, מדד הקוספי רשם את הירידה החדה באזור וצנח ב- 4.6%, ברקע נפילות חדות במניות הזיכרון SK הייניקס וסמסונג. ביפן, מדד הניקיי נסוג ב- 1.2% , כשהוא מושפע מירידות בטוקיו אלטרון, קיוקסיה וסופטבנק.

החוזים העתידיים בוול סטריט נסחרים במגמה מעורבת: החוזים על הדאו ג'ונס וה-S&P 500 עולים בכ-0.2% ובכ-0.15% בהתאמה, בעוד החוזים על הנאסד"ק יורדים בכ-0.17%.

הלחץ השלילי בסקטור הטכנולוגיה העולמי החמיר הבוקר במסחר באסיה, כאשר מדדי המניות והחברות המובילות ביבשת רשמו ירידות חדות בצל המגמה השלילית מוול סטריט והתנודתיות הגבוהה בענף. בדרום קוריאה, בולטות צלילות חדות במיוחד בקרב ענקיות השבבים, כשרשת הזיכרון SK הייניקס צונחת בכ-9.7% וסמסונג מאבדת כ-6.1%. ביפן, נרשמות ירידות בולטות בטוקיו אלטרון (מעל 5%-) וביצרנית שבבי הזיכרון קיוקסיה שמתרסקת בכ-8.8%, לצד נסיגה של 4.4% בסופטבנק. למרות גל המכירות והחששות הגוברים בקרב המשקיעים מקיצוץ בהוצאות העתק על בינה מלאכותית, האנליסטים של ג'יי.פי מורגן מנסים להרגיע את השווקים ומעריכים כי מחזור ההשקעות ב-AI לא הוסט מסלולו: "אם נתעלם מתנודות מחירי המניות, איננו רואים אינדיקטורים פונדמנטליים שמצביעים על חולשה משמעותית ב-6 עד 12 החודשים הקרובים", הבהירו בבנק ההשקעות.

תיקון חד הבוקר כאשר בדרום קוריאה הקוספי יורד כ־4.5%, ובשלב מסוים ירד ביותר מ־5%. סמסונג ו-SK Hynix מובילות את הירידות. ביפן הניקיי מאבד 1.5% גם בהונג קונג ירידות של 2%.

החוזים על הדאו ועל S&P 500 עולים ב־0.2%, והנאסד"ק יורד קלות. אמש נרשמה נעילה מעורבת כאשר מדד הדאו ג'ונס טיפס בכ-0.5%, הנאסד"ק נלחץ ממימושים במגזר הטכנולוגיה וירד ב-0.8%, בעוד מדד ה-S&P 500 נחלש בקלות ב-0.15%.

אבל הסיפור הגדול של הערב היה התנודות החדות במניות הישראליות בדגש על שתיים – טאבולה וסולאראדג' שאיבדו ביחד שווי של מעל מיליארד דולר.

טאבולה התרסקה ב־28% ומחקה כ־400 מיליון דולר משוויה.

סולאראדג’ התרסקה ב־30% ומחקה כ־900 מיליון דולר משוויה ביום אחד. ברקע: תחזית מאכזבת של טאבולה למרות תוצאות חיוביות בין היתר בשל שינוי מדיניות של גוגל שצפוי לפגוע בהכנסותיה. סולאראדג' הציגה ביצועים משופרים אבל פרסמה תחזית נמוכה לרבעון הבא מה שאכזב את המשקיעים.

והיו גם חדשות טובות. קלטורה הישראלית עלתה כ-35%. המשקיעים בחרו להתמקד בצמיחה ובשיפור הביצועים של החברה ברבעון השני.

למרות מה שנראה כמו התקדמות במגעים עם איראן לפתיחת מצרי הורמוז, הנפט נסחר ביציבות ללא ירידה נוספת סביב 79 דולר לחבית ברנט. נפט מסוג WTI נסחר סביב 75.8 דולר.

נזכיר כי הבורסה בתל אביב מחפשת כיוון לאחרונה ודי התנתקה מהכיוון בעולם. אתמול ננעל המסחר בירידות שהחריפו לקראת סגירה מדד ת"א 35 ירד בכ-0.7%, בעוד מדד ת"א 90 נחלש בכ-0.5%.

הכוכבת של המסחר היתה אל על שקפצה ב-15% ליום הטוב שלה מזה ארבע שנים לאחר פרסום תוצאות חיוביות.

מנכ"ל ג’יי.פי מורגן, ג’יימי דימון, הזהיר הלילה מפני רמות המינוף הגבוהות בשווקים הפיננסיים, וטען כי חלק ניכר מהחוב אינו גלוי למשקיעים. "חוב המרג’ין נמצא ברמה הגבוהה ביותר אי פעם", אמר בריאיון ל-CNBC. "יש הרבה חוב שאתם לא רואים, משום שהוא לא נקרא חוב מרג’ין. הוא נקרא בשמות אחרים. חלק מהמינוף נסתר וחלקו גלוי".

לחיצה על הנושא תוסיף אותו לרשימת "הנושאים שמעניינים אותי", שםניתן לקרוא ולנהל את ההתראות כשמתפרסמת כתבה בנושא.

לצפייה בכתבות וניהול הנושאים, יש ללחוץ על כפתור בסרגל העליון